← العودة إلى الرؤى أسئلة وأجوبة التدقيق

أسئلة تدقيق توزيع سعر الشراء الشائعة

الأسئلة العشرة الأكثر شيوعاً التي يطرحها المدققون أثناء مراجعة توزيع سعر الشراء (PPA)—وكيف يجيب عليها توثيقنا مسبقاً.

تمثل عمليات توزيع سعر الشراء (PPA) بموجب معيار ASC 805 بعضاً من أكثر التقييمات التي تخضع للتدقيق في التقارير المالية. لقد وحّد المدققون من شركات الأربع الكبار إجراءات مراجعتهم، والأسئلة التي يطرحونها متسقة بشكل ملحوظ.

إن فهم هذه الأسئلة—وبناء الإجابات في مخرجاتك من البداية—يفصل بين التقييمات القابلة للدفاع وتلك التي تؤدي إلى دورات مراجعة ممتدة.

الأسئلة العشرة التي يواجهها كل PPA

١. "كيف حددتم الأصول غير الملموسة؟"

ما الذي يسألون عنه فعلاً: هل طبقتم إطار تحديد صارم، أم قبلتم ببساطة قائمة الإدارة؟

كيف نجيب مسبقاً: يتضمن كل PPA من FairvalueX مصفوفة تحديد الأصول غير الملموسة التي توثق المعايير التعاقدية-القانونية ومعايير قابلية الفصل المطبقة على كل أصل محتمل، مع تصنيفات صريحة "مشمول" أو "مستبعد" والأسباب الداعمة.

٢. "ما هو أساس العمر الإنتاجي؟"

ما الذي يسألون عنه فعلاً: هل هذا رقم تفاوضي أم استنتاج مدعوم تحليلياً؟

كيف نجيب مسبقاً: يتضمن تحليل العمر الإنتاجي لدينا نقاط بيانات متعددة: شروط العقد، دورات تجديد التكنولوجيا، بيانات استنزاف العملاء، وأدلة المعاملات المقارنة. يتم ترجيح كل عامل ويظهر الاستنتاج اشتقاقه.

٣. "كيف حددتم معدل الإتاوة؟"

ما الذي يسألون عنه فعلاً: هل يمكنكم إثبات أن هذا المعدل قائم على السوق وليس مريحاً؟

كيف نجيب مسبقاً: نقوم بتضمين ملحق دعم معدل الإتاوة يظهر ترتيبات الترخيص المقارنة، وأدلة قواعد البيانات الخارجية (RoyaltyStat، ktMINE)، وتحليل تأكيد تقسيم الربح. مناهج متعددة تتقارب على المعدل المختار.

٤. "ما معدل الخصم الذي طبقتموه ولماذا؟"

ما الذي يسألون عنه فعلاً: هل هذا المعدل معدّل للمخاطر بشكل مناسب للأصل المحدد، أم WACC عام للشركة؟

كيف نجيب مسبقاً: يتلقى كل أصل غير ملموس بناء معدل خصم خاص بالأصل، بدءاً من إطار المتوسط المرجح للعائد على الأصول (WARA) والتعديل للمخاطر النسبية. يتم تضمين تسوية WARA في كل مخرج.

٥. "كيف تتوافق WARA مع IRR؟"

ما الذي يسألون عنه فعلاً: هل تقييمات المكونات الخاصة بكم تضيف فعلاً إلى سعر الشراء؟

كيف نجيب مسبقاً: تسوية WARA/IRR هي ملحق قياسي، يظهر العائد الضمني على كل فئة أصول ويثبت الاتساق الرياضي مع قيمة الصفقة.

٦. "ما معدل استنزاف العملاء الذي استخدمتموه؟"

ما الذي يسألون عنه فعلاً: هل هذا المعدل مبني على بيانات فعلية أم افتراض؟

كيف نجيب مسبقاً: يتضمن تحليل استنزاف العملاء تحليل المجموعات التاريخية حيثما توفر، ومعايير الصناعة مع الاستشهادات المصدرية، وتحليل الحساسية الذي يظهر تأثير القيمة عند معدلات بديلة.

٧. "كيف قيّمتم الأصول المساهمة؟"

ما الذي يسألون عنه فعلاً: هل رسوم الأصول المساهمة معقولة ومطبقة بشكل متسق؟

كيف نجيب مسبقاً: يتم اشتقاق رسوم الأصول المساهمة من تحليل العائد على الأصول لكل فئة أصول مساهمة، مع معدلات مقارنة بأدلة الصناعة ومطبقة بشكل متسق عبر جميع تقييمات الأصول غير الملموسة.

٨. "ما هو أساس فائدة الإطفاء الضريبي؟"

ما الذي يسألون عنه فعلاً: هل طبقتم النظام الضريبي المناسب وفترة الإطفاء بشكل صحيح؟

كيف نجيب مسبقاً: تشير حسابات TAB إلى أقسام قانون الضرائب المحددة، وتظهر منهجية الحساب التكرارية، وتوثق معدل الضريبة المطبق وفترة الإطفاء لكل ولاية قضائية.

٩. "كيف تعاملتم مع القوى العاملة المجمعة؟"

ما الذي يسألون عنه فعلاً: هل تم التعامل مع هذا بشكل صحيح كجزء من الشهرة بدلاً من أصل غير ملموس منفصل؟

كيف نجيب مسبقاً: يتم معالجة القوى العاملة المجمعة صراحة في مصفوفة التحديد الخاصة بنا، مع توثيق سبب فشلها في معيار قابلية الفصل بموجب ASC 805 وكيف تنعكس قيمتها كرسم أصل مساهم بدلاً من أصل غير ملموس مستقل.

١٠. "ما تحليل الحساسية الذي أجريتموه؟"

ما الذي يسألون عنه فعلاً: ما مدى قوة هذا الاستنتاج للتغييرات في الافتراضات الرئيسية؟

كيف نجيب مسبقاً: يتضمن كل أصل غير ملموس جوهري جداول حساسية تظهر تأثير القيمة للتغييرات +/- ١٠-٢٠٪ في معدل الخصم ومعدل النمو ومعدل الاستنزاف. يتم توثيق النطاقات وتبقى الاستنتاجات ضمن حدود معقولة عبر السيناريوهات.

---

معيار FairvalueX

يتم هيكلة مخرجات PPA الخاصة بنا حول هذه الأسئلة لأننا نعلم أنها قادمة. بدلاً من الرد على استفسارات التدقيق بعد الحقيقة، نبني الإجابات في منتج العمل الأولي.

ينتج عن هذا النهج ثلاث نتائج: